Een pensioen dat is opgebouwd tijdens een tewerkstelling in Londen, Singapore, Toronto of Hongkong kan al lang vóór pensionering een probleem vormen voor de Amerikaanse belastingwetgeving. De grootste uitdaging in elke handleiding voor de rapportage van buitenlandse pensioenen is dat de lokale belastingbehandeling van een pensioenregeling niet bepalend is voor de behandeling ervan in de VS. Een pensioen kan fiscaal uitgesteld zijn, door de werkgever worden gesponsord en volledig voldoen aan de regelgeving in het land van herkomst, maar toch inkomsten genereren die in de VS moeten worden gerapporteerd, informatieverplichtingen met zich meebrengen, of beide.
Voor Amerikaanse staatsburgers, houders van een groene kaart en bepaalde ingezetenen begint de analyse met de specifieke plandocumenten en feiten. Het land, de relatie met de werkgever, de bijdragestructuur, het beleggingsaanbod, de toegang tot fondsen en het toepasselijke belastingverdrag kunnen allemaal van invloed zijn op het resultaat. Er bestaat geen standaardformulier of aangifteprocedure die van toepassing is op elk buitenlands pensioen.
Begin met de Amerikaanse belastingclassificatie van het pensioen.
De Amerikaanse belastingdienst (IRS) beschouwt een buitenlands pensioen niet automatisch als gelijkwaardig aan een 401(k), IRA of een gekwalificeerd Amerikaans pensioenplan. Daardoor moeten bijdragen, beleggingsgroei en uitkeringen worden beoordeeld volgens de Amerikaanse belastingbeginselen, in plaats van dat er van uit wordt gegaan dat ze onder de regels van het betreffende buitenland vallen.
Werkgeversbijdragen vormen vaak een heikel punt. Als een werkgever bijdraagt aan een buitenlands pensioen voor een Amerikaanse belastingplichtige, kan deze bijdrage in de Verenigde Staten als belastbaar inkomen worden beschouwd, tenzij een verdragsbepaling of een andere toepasselijke regel een andere behandeling toestaat. Ook werknemersbijdragen vereisen zorgvuldige controle. Een aftrekpost of vrijstelling die in het buitenland is toegestaan, is mogelijk niet beschikbaar op de Amerikaanse belastingaangifte.
Beleggingsinkomsten binnen een pensioenregeling zijn eveneens afhankelijk van de specifieke omstandigheden. Sommige verdragen bieden specifieke vrijstellingen voor pensioenen of staan uitstel van betaling toe voor in aanmerking komende regelingen. Zonder toepasselijke verdragsbescherming kunnen inkomsten en winsten die in een buitenlandse regeling zijn opgebouwd, direct relevant zijn voor de Amerikaanse belastingheffing. Het resultaat kan aanzienlijk verschillen tussen een wettelijk pensioen via de werkgever, een individuele pensioenrekening en een regeling met kenmerken die vergelijkbaar zijn met een buitenlandse trust of beleggingsrekening.
Uitkeringen mogen niet standaard worden gerapporteerd alsof ze afkomstig zijn van een gekwalificeerd pensioenplan in de VS. Het belastbare bedrag kan afhangen van eerdere bijdragen, financiering door de werkgever, verdragsbepalingen, de aard van de betaling en of de belastingplichtige de inkomsten eerder in zijn Amerikaanse inkomen heeft opgenomen. Documenten uit de jaren waarin bijdragen zijn gedaan, zijn vaak essentieel wanneer de uitkeringen ingaan.
Handleiding voor het rapporteren van buitenlandse pensioenen: de belangrijkste Amerikaanse formulieren
Een buitenlands pensioen kan aanleiding geven tot verschillende rapportageverplichtingen. Het invullen van één formulier ontslaat u niet van de verplichting om ook de andere formulieren in overweging te nemen. De formulieren dienen verschillende doelen, hebben verschillende drempelwaarden en vereisen mogelijk verschillende waarderingsmethoden.
Formulier 1040 en bijbehorende inkomstenrapportage
Inwoners van de VS geven hun wereldwijde inkomen doorgaans aan op formulier 1040. Afhankelijk van de classificatie van het pensioen kan dit belastbare werkgeversbijdragen, momenteel belastbare inkomsten, pensioenuitkeringen of gerelateerde buitenlandse belastingkredieten omvatten. Formulier 1116 kan relevant zijn wanneer er buitenlandse belasting is betaald over pensioeninkomsten, hoewel de beschikbaarheid en berekening van een krediet een aparte analyse vereisen.
Een belastingplichtige die een standpunt inneemt op basis van een verdrag, moet mogelijk formulier 8833, 'Treaty-Based Return Position Disclosure', overwegen. Niet elk verdragsstandpunt vereist dit formulier, maar het niet openbaar maken van een rapporteerbaar standpunt kan onnodige risico's met zich meebrengen. Verdragsartikelen moeten ook worden gelezen in samenhang met de uitzonderingsbepaling van het verdrag, die vaak het recht van de VS om haar burgers en ingezetenen te belasten waarborgt. Een verwijzing naar een verdrag alleen is geen volledig antwoord.
FinCEN Formulier 114, de FBAR
Het FBAR-formulier is vereist wanneer een Amerikaans ingezetene een financieel belang heeft in, of tekenbevoegdheid of andere zeggenschap heeft over, buitenlandse financiële rekeningen en de totale waarde van die rekeningen op enig moment gedurende het jaar meer dan $10,000 bedraagt. Het formulier wordt apart van de federale inkomstenbelastingaangifte ingediend.
Of een bepaalde buitenlandse pensioenrekening op een FBAR-formulier moet worden vermeld, hangt af van de juridische structuur ervan en het belang of de bevoegdheid van de belastingplichtige. Een deelnemer met een opgebouwde, individueel identificeerbare rekening kan een ander rapportageresultaat hebben dan een begunstigde van een breed, door de werkgever beheerd pensioenplan zonder directe toegang tot een specifieke rekening. De beschrijving van de regeling door de pensioenbeheerder, de rekeningoverzichten en de beheersdocumenten zijn hierbij van belang.
Ga er niet van uit dat een pensioen is vrijgesteld omdat het tot de pensionering is beperkt. Omgekeerd moet u een regeling niet rapporteren zonder eerst te bevestigen dat het een rekening betreft waarin de belastingplichtige het soort financieel belang heeft waarop de FBAR-regels betrekking hebben. Het onderscheid is technisch van aard, maar het heeft gevolgen voor zowel de naleving van de regels als het risicobeheer.
Formulier 8938, FATCA-rapportage
Formulier 8938 rapporteert specifieke buitenlandse financiële activa wanneer de toepasselijke drempel is bereikt. Voor belastingplichtigen die in de Verenigde Staten wonen, begint de drempel over het algemeen bij $ 50,000 op de laatste dag van het jaar of $ 75,000 op enig moment voor alleenstaande belastingplichtigen, met hogere drempels voor gezamenlijke belastingaangiften. Amerikaanse belastingplichtigen die in het buitenland wonen, hebben over het algemeen hogere drempels, beginnend bij $ 200,000 aan het einde van het jaar of $ 300,000 op enig moment voor veel alleenstaande belastingplichtigen.
Een buitenlands pensioenbelang kan worden aangemerkt als een specifiek buitenlands financieel actief, maar de analyse is niet identiek aan die van de FBAR. Bepaalde regelingen vallen mogelijk onder specifieke wettelijke uitzonderingen en de waardering kan lastig zijn wanneer de deelnemer geen zeggenschap heeft over de beleggingen of de reële marktwaarde van de rekening niet gemakkelijk kan vaststellen. Het formulier wordt, in tegenstelling tot de FBAR, bij de aangifte inkomstenbelasting gevoegd.
Formulieren 3520 en 3520-A
Buitenlandse pensioenen worden vaak onnauwkeurig omschreven als buitenlandse trusts. Die benaming kan misleidend zijn. Een buitenlandse regeling kan weliswaar trustachtige kenmerken hebben, maar of formulieren 3520 en 3520-A van toepassing zijn, hangt af van de juridische bepalingen van het plan en de rol van de belastingplichtige.
Revenue Procedure 2020-17 biedt vrijstelling van formulieren 3520 en 3520-A voor bepaalde fiscaal aantrekkelijke buitenlandse pensioenfondsen en bepaalde fiscaal aantrekkelijke spaarfondsen die niet voor pensioendoeleinden bestemd zijn. Deze vrijstelling is waardevol, maar wel voorwaardelijk. De regeling moet voldoen aan de eisen van de procedure, en niet elk buitenlands pensioen- of spaarfonds komt hiervoor in aanmerking. De procedure heft ook geen mogelijke verplichtingen met betrekking tot FBAR, formulier 8938, inkomstenbelasting of andere rapportageverplichtingen op.
Verdragen kunnen de timing veranderen, maar niet noodzakelijkerwijs de naleving.
De Verenigde Staten hebben inkomstenbelastingverdragen met verschillende landen die vaak geassocieerd worden met internationale mobiliteit, waaronder het Verenigd Koninkrijk, Canada, Duitsland, Japan en Zwitserland. Pensioenregelingen kunnen de belastingheffing op bijdragen, opbrengsten of uitkeringen coördineren. Sommige verdragen regelen ook de grensoverschrijdende erkenning van pensioenregelingen directer dan andere.
Een verdragsanalyse is echter geen zoektocht naar een brede vrijstelling. De belastingplichtige moet aantonen dat het plan voldoet aan de relevante verdragsbepalingen en dat het geclaimde voordeel van toepassing is op de woonplaats, het staatsburgerschap en de specifieke transactie van de belastingplichtige. Een Amerikaans staatsburger die in het buitenland woont, kan een andere uitkomst verwachten dan een buitenlander die Amerikaans ingezetene is geworden tijdens deelname aan een buitenlands pensioenplan.
Ook bij een verhuizing naar een ander land is aandacht met betrekking tot verdragsbepalingen vereist dit aandacht. Een pensioen dat is opgebouwd vóór, tijdens en na een tewerkstelling in de VS kan leiden tot diverse vraagstukken met betrekking tot de herkomst, timing en buitenlandse belastingaftrek. De juiste rapportagepositie kan van jaar tot jaar verschillen.
Let op mogelijke blootstelling aan PFIC binnen of naast een pensioenregeling.
Buitenlandse beleggingsfondsen, beursverhandelde fondsen en collectieve beleggingsvehikels worden voor Amerikaanse belastingdoeleinden vaak geclassificeerd als passieve buitenlandse beleggingsmaatschappijen, ofwel PFIC's. De PFIC-regels kunnen leiden tot ongunstige belasting- en rentelasten en vereisen mogelijk het invullen van formulier 8621.
Een in aanmerking komend buitenlands pensioen en de daaraan verbonden beleggingen kunnen anders worden behandeld dan beleggingen die rechtstreeks worden aangehouden op een persoonlijke buitenlandse effectenrekening. Het label 'pensioen' mag echter geen vervanging zijn voor een grondige analyse. Plannen die zelfstandig beleggen toestaan, aparte beleggingsrekeningen hebben of naast spaarregelingen voor andere doeleinden worden aangehouden, verdienen bijzondere aandacht.
Dit probleem doet zich vaak voor wanneer een werknemer zowel een pensioenregeling via de werkgever als een aandelenplan, een persoonlijke beleggingsrekening of een buitenlandse verzekeringsconstructie heeft. Elke regeling moet afzonderlijk worden beoordeeld. Het samenvoegen van alle buitenlandse spaargelden onder de noemer pensioenplanning is een veelvoorkomende oorzaak van gemiste rapportageverplichtingen.
Stel een verdedigbaar jaarverslag samen.
Het voldoen aan de regelgeving voor buitenlandse pensioenen is eenvoudiger als de documentatie wordt verzameld voordat de aangifte wordt opgesteld. Bewaar jaaroverzichten met saldi, bijdragen, werkgeversbijdragen, uitkeringen en beleggingsactiviteiten. Bewaar de reglementen van het pensioenplan, correspondentie met de werkgever, lokale belastingaangiften en bewijs van betaalde buitenlandse belastingen. Als het pensioenplan van beheerder of land is veranderd, bewaar dan ook de overdrachtsdocumentatie.
Voor een nieuwe inwoner van de VS verdient het eerste belastingjaar speciale aandacht. Hetzelfde geldt voor een Amerikaans staatsburger die vanuit het buitenland terugkeert. De eerdere behandeling van bijdragen en vermogensgroei door de belastingplichtige kan bepalend zijn voor de wijze waarop toekomstige uitkeringen worden gerapporteerd, zelfs als er in het huidige jaar geen contant geld wordt ontvangen.
Wanneer in eerdere aangiften een buitenlands pensioen is weggelaten, hangt de juiste reactie af van de feiten. Een te late FBAR, een onvolledig formulier 8938, een weggelaten formulier voor een buitenlandse trust of een niet-gerapporteerde inkomstenpositie kunnen verschillende herstelmaatregelen vereisen. Een snelle beoordeling heeft de voorkeur boven een poging om meerdere jaren aan internationale rapportage te corrigeren met een algemene gewijzigde aangifte.
Bij de rapportage van buitenlandse pensioenen is een nauwkeurige classificatie essentieel, in plaats van aannames gebaseerd op bekende pensioenterminologie. Een goed onderbouwde aangifte zorgt ervoor dat de benodigde gegevens voor toekomstige uitkeringen bewaard blijven en biedt internationaal mobiele belastingplichtigen een duidelijker pad bij veranderingen in woonplaats, werkgever en belastingstelsel. Bij complexe regelingen of een arbeidsverleden in meerdere landen kan een specialistische beoordeling vóór de aangifte voorkomen dat een pensioenuitkering op de lange termijn een probleem voor de naleving van de regelgeving wordt.